Spotify betaler artister gjennom en kompleks formel som tar hensyn til en rekke faktorer, inkludert antall strømmer av musikken deres, populariteten til musikken deres og antall abonnenter på Spotify. Den nøyaktige formelen er ikke offentlig tilgjengelig, men Spotify har gitt ut litt informasjon om hvordan det fungerer.

Generelt betaler Spotify artister i gjennomsnitt $0,0038 per stream. Dette betyr at hvis en artists sang streames 1 million ganger, vil de tjene $3800. Dette tallet kan imidlertid variere betydelig. For eksempel kan artister med et stort antall abonnenter tjene mer per strøm, og artister hvis musikk er mer populær kan tjene mer per strøm.

I tillegg til å betale artister for strømmer, betaler Spotify også artister for albumsalg. Når en bruker kjøper et album på Spotify, vil artisten motta en prosentandel av salgsprisen. Prosentandelen som en artist mottar varierer, men den er vanligvis mellom 15 % og 25 %.

Samlet sett betaler Spotify artister en relativt liten sum penger per strøm. Plattformen har imidlertid et stort antall brukere, noe som betyr at selv en liten sum penger per strøm kan utgjøre en betydelig sum penger for artister. I 2020 betalte Spotify ut 5 milliarder dollar til artister, labels og utgivere.